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挑最強龍頭股往下買進
撰文者：呂郁青2014-05-27
每個存股達人都有自己獨特的選股方式，但對股市新手來說，一時間可能還是不知道如何開始，或許可以參考退休老師謝永盈（化名）這套挑選龍頭股的存股法。謝永盈光靠著簡單的存股3步驟，每年從股市領到將近100萬元的股息，還用股利不斷滾大本金。
謝永盈的存股3步驟是：
1.找出各產業最強的龍頭股，未來還有成長擴張的潛力；
2.鎖定過去10年配股配息較穩定的股票， 設為口袋名單；
3.每天觀察股價變化，若股價出現近年低點、股價下跌使殖利率超過5%，或是特別事件導致股價下挫，就開始1張、1張往下買進。靠著挑龍頭 股、堅持在低價買進的簡單存股法，看起來跟傳統存股法非常像，但謝永盈對龍頭的定義，卻不是傳統存股法中的「最大」，而是「最強」，還有成長力道的新龍 頭。
謝永盈這套買最強龍頭股的存股法， 不用花腦筋看密密麻麻的財報數字，只要好好抱著，這些好股每年就會自動生股子（股票股利）、生現金（現金股利）給投資人，愈滾愈大，打造自動循環現金流。而謝永盈的存股方式拆解如下：
實戰操作1》
從產業中挖技術領先指標
謝永盈不看繁雜的財務指標，也沒有設定複雜的選股標準，他認為，自己不是財務專家，想存股就要找產業裡最強、最有成長力道的那檔龍頭股就對了。
在多數人的印象中，龍頭股不是漲幅很慢的大牛股嗎？長期存股值得嗎？曾任職多檔績效卓越的台股基金經理人、現任首華投顧總經理黃慶和，光靠著長抱強勢龍頭股就創造驚人的報酬率，他在1995年操盤保德信投信金滿意基金期間，連2年拿下台股基金績效冠軍。
黃慶和說：「最簡單也是最賺錢的方法，就是投資第1名的公司。」既然能當上該產業的龍頭公司，背後肯定有其經營的獨到之處，「讓結果（第1名）引導 你投資，最省力！」特別是在一個成熟產業中，很少會出現第2名、第3名的公司能超過第1名，黃慶和舉可口可樂與百事可樂為例，百事可樂追了數10年，還是 沒辦法撼動可口可樂的龍頭地位。
就連靠追籌碼在台股賺到1億元的投資高手麥克連也很認同龍頭股投資法，麥克連除了追蹤籌碼波段操作之外，他也同時會選擇龍頭股長期持有存股。麥克連說，如果投資人沒辦法精讀財報分辨公司的好與壞，買該產業的龍頭股就對了。
但投資人如何找到各產業的龍頭股呢？ 龍頭股的定義又是什麼？在傳統定存股的觀念裡，對龍頭股的定義常常是股本最大的那一家，但新存股對龍頭股的定義不是最大，而是最強！最強的龍頭股是指： 1.在該產業中，技術與規模領先的公司； 2.投資者認同度最高的公司，通常也會是該產業股價最高的公司。《Smart智富》團隊整理了各產業的龍頭股名單，提供給想存股的投資人參考（詳見表 1）。
實戰操作2》
篩選過去10年穩定配息名單
大部分的投資人資金有限，不可能每個產業的龍頭股都買來存，謝永盈會從產業中最強的龍頭中，進一步篩選出穩定配息的股票來存股。謝永盈篩選的方法是 過去10年都能穩定配息的標的，他說，最好連續10年都能配發1元以上的現金股利，但若有1年、2年因為國際環境下跌而未達標準，也在可接受的範圍。
過去10年的配息資料哪裡看？謝永盈最常使用的方式如下：
查詢過去10年的配息資料
Step1
進入Yahoo ！奇摩股市的首頁（tw.stock. yahoo.com），➊在上方搜尋列中輸入「股名/股號」，➋並且按下「查詢」。
Step2
進入下一個頁面後點選「個股資料」中的➊「基本」。接著在點選頁面中的➋ 「股利政策」，即可看到該公司近幾年的股利發放情況。
以統一為例，它是謝永盈持股最高、也存股最久的一檔個股，當時謝永盈陸續從11元買進，到目前為止已累積了約有110 張，經過10多年的滾存，光是近10年，每張股票已經累計領到9.25元的現金股利與4.44元的股票股利，「我統一的持股成本已經變成零。」謝永盈很開 心地這樣說。
現在統一股價已經將近51.4元（統計至2014.05.09），是謝永盈當時進場價格的5倍左右，這時還可以進場嗎？謝永盈認為，統一在食品業龍頭股的地位目前無人可以撼動，只要統一股價因為大盤或是特殊事件而被牽連下跌，都可以馬上進場加入存股組合。
實戰操作3》
待股價跌到近1年低點才進場
謝永盈在累計存股的階段，每個月先從薪水撥出4成，轉到股票帳戶，剩下的才是生活開銷。不過，錢轉到股票戶頭，並非代表馬上要買進股票，就算是具有成長性的龍頭好股，若買太貴也無法獲利。
謝永盈會觀察挑選產業龍頭股的股價， 等到股價下跌時才進場，怎樣的幅度才算下跌到值得進場呢？有以下3種情況，謝永盈即會進場：1.跌到近1年低價；2.若股價一直沒跌到近1年低價，但接近 除權息日前，股價只要跌到殖利率超過5%； 3.遇到大事件大跌時。謝永盈說，最好的進場點就是「那一家（公司）剛好遇到倒楣的事，跌得莫名其妙，就可以進場撿便宜！」但若反彈，就停止買進。
舉例來說，2013年統一因為發生食安事件導致股價下挫到約52元附近，謝永盈就1天買1張，才加碼了3張，股價就漲上去，謝永盈就沒再買進。
謝永盈堅持等低價才進場，沒跌價的股票再好他也不買進，他認為「天下何處無芳草」，他建議讀者，不用太心急，等到便宜價再買進龍頭股。
謝永盈的最強龍頭存股法，投入總共500萬元本金打造，這9年來，已經幫謝永盈生出了總計逾800萬元的現金股利， 目前持股市值還高達2,755萬元。學會存股，就不用每天在股海殺進殺出，也不用讀懂財務報表，只要長抱龍頭好股，也能為自己創造穩定的現金流。
實戰操作4》
遇2狀況就忍痛砍掉存股
謝永盈的存股原則是買進後就不賣出， 他形容存股就像是種咖啡樹，前幾年要辛苦一點，有存到錢就多種1棵，等到成為大型咖啡農場後，每年靠著賣掉農場裡咖啡樹所收成的咖啡豆，就足夠生活，根本不用砍樹賣樹換生活費。但是，當發生以下2 種狀況時，他還是會忍痛砍樹：
狀況1》
當公司體質變壞了
當獲利突然大幅下降，甚至出現虧損， 或是優秀的領導人逝世、離職，公司出現重大政策改變，代表原來預期的「好股」變壞了，未來可能配不出股利股息，當然要先落跑。
狀況2》
股價超過股利的40倍
謝永盈在2003年買進大同的成本約是9元，在林挺生逝世前賣出，雖然放了3年賺不到1成，也錯失後面一段上漲到最高到23元的機會（詳見圖1）。 但是事後諸葛回頭來看，大同股價也曾一度跌到4.75 元，若緊抱至今現在股價也僅9元多。更重要的是，大同已經連續12年沒配發現金股利與股票股利，無法形成複利效果。謝永盈說：「還好當初有賣掉。」
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謝永盈這套買最強龍頭股的存股法， 不用花腦筋看密密麻麻的財報數字，只要好好抱著，這些好股每年就會自動生股子（股票股利）、生現金（現金股利）給投資人，愈滾愈大，打造自動循環現金流。而謝永盈的存股方式拆解如下：
實戰操作1》
從產業中挖技術領先指標
謝永盈不看繁雜的財務指標，也沒有設定複雜的選股標準，他認為，自己不是財務專家，想存股就要找產業裡最強、最有成長力道的那檔龍頭股就對了。
在多數人的印象中，龍頭股不是漲幅很慢的大牛股嗎？長期存股值得嗎？曾任職多檔績效卓越的台股基金經理人、現任首華投顧總經理黃慶和，光靠著長抱強勢龍頭股就創造驚人的報酬率，他在1995年操盤保德信投信金滿意基金期間，連2年拿下台股基金績效冠軍。
黃慶和說：「最簡單也是最賺錢的方法，就是投資第1名的公司。」既然能當上該產業的龍頭公司，背後肯定有其經營的獨到之處，「讓結果（第1名）引導 你投資，最省力！」特別是在一個成熟產業中，很少會出現第2名、第3名的公司能超過第1名，黃慶和舉可口可樂與百事可樂為例，百事可樂追了數10年，還是 沒辦法撼動可口可樂的龍頭地位。
就連靠追籌碼在台股賺到1億元的投資高手麥克連也很認同龍頭股投資法，麥克連除了追蹤籌碼波段操作之外，他也同時會選擇龍頭股長期持有存股。麥克連說，如果投資人沒辦法精讀財報分辨公司的好與壞，買該產業的龍頭股就對了。
但投資人如何找到各產業的龍頭股呢？ 龍頭股的定義又是什麼？在傳統定存股的觀念裡，對龍頭股的定義常常是股本最大的那一家，但新存股對龍頭股的定義不是最大，而是最強！最強的龍頭股是指： 1.在該產業中，技術與規模領先的公司； 2.投資者認同度最高的公司，通常也會是該產業股價最高的公司。《Smart智富》團隊整理了各產業的龍頭股名單，提供給想存股的投資人參考（詳見表 1）。
實戰操作2》
篩選過去10年穩定配息名單
大部分的投資人資金有限，不可能每個產業的龍頭股都買來存，謝永盈會從產業中最強的龍頭中，進一步篩選出穩定配息的股票來存股。謝永盈篩選的方法是 過去10年都能穩定配息的標的，他說，最好連續10年都能配發1元以上的現金股利，但若有1年、2年因為國際環境下跌而未達標準，也在可接受的範圍。
過去10年的配息資料哪裡看？謝永盈最常使用的方式如下：
查詢過去10年的配息資料
Step1
進入Yahoo ！奇摩股市的首頁（tw.stock. yahoo.com），➊在上方搜尋列中輸入「股名/股號」，➋並且按下「查詢」。
Step2
進入下一個頁面後點選「個股資料」中的➊「基本」。接著在點選頁面中的➋ 「股利政策」，即可看到該公司近幾年的股利發放情況。
以統一為例，它是謝永盈持股最高、也存股最久的一檔個股，當時謝永盈陸續從11元買進，到目前為止已累積了約有110 張，經過10多年的滾存，光是近10年，每張股票已經累計領到9.25元的現金股利與4.44元的股票股利，「我統一的持股成本已經變成零。」謝永盈很開 心地這樣說。
現在統一股價已經將近51.4元（統計至2014.05.09），是謝永盈當時進場價格的5倍左右，這時還可以進場嗎？謝永盈認為，統一在食品業龍頭股的地位目前無人可以撼動，只要統一股價因為大盤或是特殊事件而被牽連下跌，都可以馬上進場加入存股組合。
實戰操作3》
待股價跌到近1年低點才進場
謝永盈在累計存股的階段，每個月先從薪水撥出4成，轉到股票帳戶，剩下的才是生活開銷。不過，錢轉到股票戶頭，並非代表馬上要買進股票，就算是具有成長性的龍頭好股，若買太貴也無法獲利。
謝永盈會觀察挑選產業龍頭股的股價， 等到股價下跌時才進場，怎樣的幅度才算下跌到值得進場呢？有以下3種情況，謝永盈即會進場：1.跌到近1年低價；2.若股價一直沒跌到近1年低價，但接近 除權息日前，股價只要跌到殖利率超過5%； 3.遇到大事件大跌時。謝永盈說，最好的進場點就是「那一家（公司）剛好遇到倒楣的事，跌得莫名其妙，就可以進場撿便宜！」但若反彈，就停止買進。
舉例來說，2013年統一因為發生食安事件導致股價下挫到約52元附近，謝永盈就1天買1張，才加碼了3張，股價就漲上去，謝永盈就沒再買進。
謝永盈堅持等低價才進場，沒跌價的股票再好他也不買進，他認為「天下何處無芳草」，他建議讀者，不用太心急，等到便宜價再買進龍頭股。
謝永盈的最強龍頭存股法，投入總共500萬元本金打造，這9年來，已經幫謝永盈生出了總計逾800萬元的現金股利， 目前持股市值還高達2,755萬元。學會存股，就不用每天在股海殺進殺出，也不用讀懂財務報表，只要長抱龍頭好股，也能為自己創造穩定的現金流。
實戰操作4》
遇2狀況就忍痛砍掉存股
謝永盈的存股原則是買進後就不賣出， 他形容存股就像是種咖啡樹，前幾年要辛苦一點，有存到錢就多種1棵，等到成為大型咖啡農場後，每年靠著賣掉農場裡咖啡樹所收成的咖啡豆，就足夠生活，根本不用砍樹賣樹換生活費。但是，當發生以下2 種狀況時，他還是會忍痛砍樹：
狀況1》
當公司體質變壞了
當獲利突然大幅下降，甚至出現虧損， 或是優秀的領導人逝世、離職，公司出現重大政策改變，代表原來預期的「好股」變壞了，未來可能配不出股利股息，當然要先落跑。
狀況2》
股價超過股利的40倍
謝永盈在2003年買進大同的成本約是9元，在林挺生逝世前賣出，雖然放了3年賺不到1成，也錯失後面一段上漲到最高到23元的機會（詳見圖1）。 但是事後諸葛回頭來看，大同股價也曾一度跌到4.75 元，若緊抱至今現在股價也僅9元多。更重要的是，大同已經連續12年沒配發現金股利與股票股利，無法形成複利效果。謝永盈說：「還好當初有賣掉。」
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